Украина договорилась о реструктуризации 20 миллиардов долларов внешнего долга и избежала дефолта

Украина достигла «принципиального соглашения» с некоторыми из своих частных кредиторов о реструктуризации международного долга на сумму более 20 миллиардов долларов — пишет Bloomberg. 

Комитет держателей еврооблигаций признал номинальные потери в размере 37% своих активов по 13 облигациям. Таким образом, как пишет издание, орган фактически «отказался от претензий» на сумму 8,67 миллиарда долларов. Всего Украина хочет списать как минимум 11,4 миллиарда долларов долгов за ближайшие три года. По словам министра финансов Украины Сергея Марченко, после завершения сделки Украина «проложит путь к скорейшему возвращению на рынок, когда ситуация с безопасностью стабилизируется». Сэкономленные средства обещают потратить на «восстановление и реконструкцию страны».

Консультации по вопросу реструктуризации долга проходили неделю, с 12 по 19 июля. В Комитете сообщили, что были рады «быстрому и конструктивному соглашению с правительством, которое поддерживается всеми заинтересованными сторонами», включая МВФ и Группу кредиторов Украины. 

«Мы благодарим украинские власти за их сотрудничество на протяжении всего процесса. Как долгосрочные инвесторы в Украине, мы рады возможности обеспечить значительное облегчение долгового бремени Украины, помочь ее усилиям по восстановлению доступа к международным рынкам капитала и поддержать будущее восстановление страны на благо украинского народа», — говорится в заявлении организации.

Принципиальное соглашение было достигнуто и с комитетом кредиторов, в который вошли Amundi SA, BlackRock Inc, Amia Capital LLP и ряд других частных инвесторов (которые в совокупности владеют 25% гособлигаций). Формально, сделка ещё не завершена и потребует 66,7% голосов со стороны держателей бумаг. Представитель Abrdn Plc сказал, что надеется на понимание со стороны кредиторов и окончание сделки.

Украина «заморозила» выплаты по внешнему госдолгу в 2022 году. Уже 1 августа Киев должен был возобновить выплаты по облигациям со сроком погашения в 2026 году. Из 20 миллиардов долларов примерно 15,6 миллиардов были выделены МВФ. Как отмечают в Bloomberg, такая схема уже использовалась во время реструктуризации долга Замбии.

«Правительство и кредиторы договорились о реструктуризации требований в два пакета - облигации А и облигации Б - аналогичная структура использовалась при урегулировании долга Замбии. Облигация B работает как будущий стимул для держателей облигаций, поскольку она предложит более высокие выплаты, если номинальный рост внутреннего продукта Украины в 2028 году будет на 3% выше, чем прогнозирует МВФ на этот год. Этот единовременный тест будет проведён в 2029 году», — говорится в статье.